Tras las recientes reuniones del Eurogrupo y del Ecofin en las que la Unión le dio un ultimátum a Grecia para que presente más medidas en un plazo de un mes con el objetivo de recortar su déficit fiscal el Euro ha ganado enteros. En estos momentos el Euro-Dólar se va hasta los 1,3720 cuando esta mañana ha llegado hasta los 1,3790 cerca de los 1,3800.

En el resto de cruces podemos destacar los avances del Aussie y del Kiwi frente al Dólar y el Yen. En general vemos avanzar a las ‘commodity currencies’ como el Loonie y la Corona noruega. El menor grado de aversión al riesgo ayuda en general a todos los cruces de riesgo.

Principales cruces:

El Euro-Dólar consolida niveles entorno a los 1,3720 tras el fuerte rally de ayer. Su primera resistencia importante está en los 1,3801. El rescate condicionado a Grecia parece que ha gustado al mercado. Robert Mundell, premio Nobel de economía ha dicho hoy que el Euro debe recuperarse a irse a los 1,40.

El Euro-Yen se ha frenado antes de la próxima resistencia en los 124,75. Hoy se va hasta un máximo de la sesión en los 124,70.

El Euro-Franco suizo sigue completamente lateral y encajado en el rango comprendido entre el soporte de los 1,4636 y la resistencia de los 1,4702.

El Euro-Libra tras romper ayer al alza la figura triangular que venía dibujando se fue hasta un máximo de la sesión en los 0,8746. Debería corregir en las próximas sesiones parte del impulso de ayer.

El Dólar-Yen perforó ayer la resistencia de los 90,415 y marcó un máximo de la sesión en los 90,512. Hoy retoma las subidas y se va hasta un máximo de la sesión en los 90,735. Si rompe el nivel de los 90,765 debería irse a por los 91,085.

El Cable perforó ayer las tres resistencias que le marcábamos y se fue hasta un máximo de la sesión en los 1,5796. Hoy, ha logrado superar el nivel de los 1,58 hasta un máximo en los 1,5816.

El Aussie-Yen traspasó ayer las tres resistencias que le fijábamos y hoy se va hasta un máximo de la sesión en los 81,875.

El Kiwi-Yen al igual que su cruce gemelo está en plena escalada alcista y se está llevando por delante todas las resistencias que le marcamos. Alcanza un máximo intradía en los 64,09.

Desde el punto de análisis técnico, tal y como vemos en el gráfico diario, el cruce tiene potencial para irse a buscar la media de las últimas 100 sesiones que pasa por los 65,20. Antes presenta otro freno alcista en los 64,70. Otro elemento que nos hace apostar por la continuidad de las subidas es el hecho de que el estocástico esta rebotando desde claros niveles de sobreventa.

La resolución parcial de los problemas de Grecia les ha dado mucha fuerza al Aussie y al Kiwi y en general a todos los cruces de riesgo.

Por su parte, la onza de oro y la onza de plata mantienen la pauta alcista de las últimas sesiones. Hoy debemos destacar el importante rally de la plata que ha superado las tres resistencias que le habíamos marcado y se ha ido hasta un máximo en los 16,325.

Por su parte, la onza de oro sigue progresando y hoy se ha frenado exactamente en un máximo intradía en los $1.124,30. Está ya a las puertas del siguiente freno alcista importante de los $1.125,11.

En cualquier caso, hay que tener muy en cuenta que la evolución de los metales preciosos está muy ligada a la evolución del cruce Euro-Dólar, con el que tiene una correlación muy elevada. La fortaleza del Dólar desde el mes de diciembre pasado ha tenido una clara influencia negativa sobre ellos a pesar de la mayor aversión al riesgo en los mercados.

En el mercado de divisas observamos un fuerte retroceso del dólar ante los principales pares cotizados. El Oro continuó con su recuperación alcanzando un techo ayer en la zona de 1121, desde el mínimo alcanzando a principios de mes en 1045 dolares por onza.

En este miércoles en donde conoceremos las minutas del FOMC como dato relevante desde el calendario económico, observamos a los mercados asiáticos abrir con ganancias continuando la sensación alcista con el Nikkei disparándose un 2,72% sobre el cierre, mientras que el Yen cede terreno ante el Dólar y el Euro.

El Brent recupera posiciones cotizando en 77,13 dólares por barril en los mercados electrónicos asiáticos.

El Banco de Inglaterra (BoE) comunicó en sus minutas respecto a la última reunión del organismo el 4 de Febrero pasado, que la votación de mantener la tasa de interés sin cambio fue tomada en forma unánime como se esperaba, junto con la decisión de continuar sin modificaciones el programa de recompra de activos.

Además el gobierno británico dio a conocer su tasa de desempleo del último trimestre del año anterior, la cual se mantuvo sin cambios en 7,8%, con una disminución de tan solo 3000 puestos menos que los meses anteriores.

Finalmente, desde la Eurozona se conoció que la balanza comercial cerró el 2009 con un superávit de 22300 millones euros, recuperándose tras el déficit record histórico del año 2008.

Euro - Dólar :

Como consecuencia de la debilidad mostrada por la divisa americana en la sesión de ayer, pudimos ver al presente par recuperar casi 200 puntos con un máximo en la zona de 1,3780 sobre la tarde americana, superando importantes zonas de resistencia.

Hoy en cambio, observamos un retroceso del par cotizando en estos momentos en 1,3730, luego de conocidos los datos económicos desde el continente europeo. La tendencia mayor mantiene dirección bajista vigente, a pesar del movimiento alcista que observamos en el día de ayer. La zona de 1,3710 será el primer soporte a tener en cuenta en caso de que el Euro retomé la dirección short. Posteriormente 1,3685, 1,3640, y 1,3605 serán los siguientes niveles de parada intermedia.

La zona de máximo de ayer en 1,3780 será de inflexión para observar un movimiento alcista mayor. Allí encontramos línea de tendencia bajista, y la zona de neck line de un probable doble piso en formación. Luego 1,3815, 1,3850, y 1,3880 serán las próximas resistencias.

Dólar - Franco :

En contra de nuestras estimaciones acorde al análisis del día de ayer, el presente par nos mostró un importante movimiento bajista quebrando el límite inferior del canal que guiaba su movimiento en gráficos de 4 horas.

Con más de 150 pips recorridos, el franco suizo recuperó posiciones ante la debilidad del dólar superando la zona de 1,0710 donde quebró la mencionada figura deteniendo su avance en 1,0655.
Hoy hallamos al par recuperando posiciones cotizando en 1,0686 en estos momentos, 23,6% del retroceso del último recorrido bajista, a modo de toma de beneficios luego del recorrido de ayer.

El nivel de suelo alcanzando ayer en 1,0655 será el primer soporte a quebrar para ver una aceleración del movimiento, luego 1,0620, 1,0575, y 1,0540 serán las zonas próximas de parada.

Las resistencias estarán en cambio en 1,0710, 1,0735, 1,0770, y 1,0800.

Libra - Dólar :

El cable no fue ajeno a la fortaleza de la divisa americana ayer martes, desarrollando un rally alcista frente al dólar con un máximo en la zona de 1,5800, superando el cateto superior del triángulo en formación.

En este nuevo día, y luego de conocido el dato de desempleo y las minutas de la última reunión del banco central de Inglaterra, observamos al presente par cotizar en rangos en la zona de máximo alcanzada ayer.Como podemos apreciar en gráficos de 4 horas, y luego de desechar la hipótesis de un triángulo en formación, observamos al par formar una probable bandera invertida, implicando un posible retroceso del par desde los niveles actuales para hoy. En este escenario los soportes a considerar estarán en 1,5735, 1,5680, 1,5635, 1,5570.

Las resistencias las trazaremos en 1,5820, zona de precio que de ser quebrada hará nula la bandera en formación. Luego 1,5860, 1,5900, y 1,5970.

Dólar - Yen :

A pesar de mostrar un fuerte retroceso durante el cierre del día de ayer, como consecuencia de la debilidad del dólar, el presente par cerró una jornada alcista, superando transitoriamente el límite superior del canal bajista.

En este nuevo día, observamos al yen debilitarse ante el dólar cotizando en estos momentos en 90,85, confirmando el quiebre del canal alcista. La dirección del par muestra señales alcistas para hoy a pesar de haber recorrido hasta el momento 85 puntos.

En gráficos mayores observamos la gestación de una figura de Hombro Cabeza Hombro invertida, cuyo neck line (que confirmaría la misma de ser superado por el precio) se encuentra en la zona de 92,60/80.

Los niveles de resistencia desde el precio actual estarán en 91,25, 91,60, y 92,00. Mientras que los soportes los encontraremos en 90,55, 90,20, 89,90, y 88,60.

Fuente: molfx.com.ar

El Kiwi-Yen está recuperando posiciones a marchas forzadas tras el reciente repunte de la aversión al riesgo provocada por la crisis de Grecia. Esto generó una fuerte corrección en el cruce. Si la percepción del riesgo se modera y los mercados bursátiles y de materias primas a nivel mundial mejoran el cruce presenta bastante atractivo para seguir con posiciones largas.

Desde el punto de vista técnico, tal y como vemos en el gráfico diario, el cruce tiene potencial para irse a buscar la media de las últimas 100 sesiones que pasa por los 65,20. Antes presenta otro freno alcista en los 64,70. Otro elemento que nos hace apostar por la continuidad de las subidas es el hecho de que el estocástico esta rebotando desde claros niveles de sobreventa.

Al analizar los fundamentales y a pesar de la reciente corrección nosotros seguimos siendo de la opinión de que el Kiwi al igual que el Aussie tiene un claro potencial alcista de cara al medio plazo. El más reciente comunicado del Reserve Bank of New Zealand apuntaba a una retirada de los estímulos monetarios hacia mediados de 2010. El RBNZ deberá comenzar a subir sus tipos desde el 2,5% actual. Por el momento tiene margen para estimular a la demanda dado que la inflación está en el 2%, exactamente en la mitad del objetivo de inflación de medio plazo comprendido entre el 1 y el 3%. Las perspectivas de subidas de tipos hacen más atractivo al Kiwi para posiciones clásicas de ‘carry trade’ que buscan el diferencial de intereses.

El Euro-Dólar consolida niveles entorno a los 1,3750 tras el fuerte rally de ayer. Su primera resistencia importante está en los 1,3801. El rescate condicionado a Grecia parece que ha gustado al mercado.

El Euro-Yen se mueve un poco más plano tras el importante rally de ayer que le hizo dibujar una profunda vela alcista que le lleva hoy hasta un máximo de la sesión en los 124,49. Próxima resistencia en los 124,75.

El Euro-Franco suizo sigue completamente lateral y encajado en el rango comprendido entre el soporte de los 1,4636 y la resistencia de los 1,4702.

El Euro-Libra tras romper ayer al alza la figura triangular que venía dibujando se fue hasta un máximo de la sesión en los 0,8746. Debería corregir en las próximas sesiones parte del impulso de ayer.

El Dólar-Yen perforó ayer la resistencia de los 90,415 y marcó un máximo de la sesión en los 90,512.

El Cable perforó ayer las tres resistencias que le marcábamos y se fue hasta un máximo de la sesión en los 1,5796. Hoy, ha logrado superar el nivel de los 1,58 hasta un máximo en los 1,5808.

El Aussie-Yen traspasó ayer las tres resistencias que le fijábamos y hoy se va hasta un máximo de la sesión en los 81,542. Hoy, ha logrado superar el nivel de los 1,58 hasta un máximo en los 1,5808.

El Kiwi-Yen al igual que su cruce gemelo está en plena escalada alcista y se está llevando por delante todas las resistencias que le marcamos. Alcanza un máximo intradía en los 63,93. La resolución parcial de los problemas de Grecia les ha dado mucha fuerza al Aussie y al Kiwi y en general a todos los cruces de riesgo.

Los mercados europeos cierran la jornada en números verdes. El índice inglés FTSE se aprecia un 1,48%, destacando los sectores de materiales y financiero con subidas del 3,18% y 2,59% respectivamente. El sector de consumo cíclico fue el único que cedió, con un -0,05%. Por parte del CAC también ha sido positivo con una subida del 1,66%, cerrando con el sector financiero como principal subida con un 2,87%, la mayor caída fue para el sector de consumo cíclico que cedieron un -0,22%. El índice alemán DAX se unió a la jornada con una subida del 1,47%, cerrando con los sectores financiero y materiales como los que más suben, con un 1,80% y un 1,76% respectivamente, el sector de consumo discrecional fue el que más cedió con un -0,28%. Finalmente el principal referente europeo, el EUROSTOXX acabo subiendo un 1,38%, acabó el día con todos los sectores en verde, con las financieras como principal sector, con una apreciación del 1,53%.

El IBEX terminó el día un 0,97% arriba, con todos los sectores en verde a excepción del industrial que bajó un -0,10%, en lo positivo el sector materiales se apreció un 3,90%. Por parte de las empresas, las mejores actuaciones han sido para Arcelor Mittal, que gana un 4,16%, y Acerinox, que ha subido un 2,73%. Las mayores caídas han sido para OHL que cede un -1,21% e Iberia que cede un -1,16%.

En datos macroeconómicos destacamos el IPC mensual de UK, dato negativo -0,2% vs.-0,1% esperado por los expertos, lo que le hace situarse en 3,5% anual. Cruzando el océano, Empire manufacturing de febrero se sitúa en 24,91 vs. 18,00 esperado. Por último, en Alemania Zew, sentimiento económico sube de 41 esperado por los expertos a 45,1, mientras que Zew, situación actual cae de -53 a -54,8.

Los mercados norteamericanos cierran en números verdes. El Dow Jones ha subido un 1,68%, con todos los sectores en verde. El S&P 500 también se incrementa un 1,80%, destacando el sector energético con una subida de 2,66%. Por ultimo, Nasdaq se sitúa en los 2214,19 puntos con una subida de 1,40%.

Por la parte de mercado Forex, el Euro-Dólar sube un 1,26%, quedándose en los 1,3770 dólares por euro. El Brent se sitúa en los 75,68 por barril, después de haber subido en el día un 4,37%. Finalmente, el Oro cierra en positivo, con una subida en la valoración del 1,67%, situándose en 1119,45 dólares la onza.